操盘必读 2月13日证券市场要闻级简评

股票王

 一、【2月13日早间新闻精选】

  宏观新闻：1)2017年全国证券期货监管工作会议在证监会机关召开。会议强调，2017年持续打击资本市场违法违规行为，稽查执法力度只能加强，不能弱化；资本市场生态环境要净化，敢于亮剑，善于亮剑。证监会主席刘士余提出，积极稳妥推进期货及衍生品市场发展，择机退出股指期货临时性限制措施。2)证监会举行例行发布会称，不支持企业单纯为上市“买通道”，对贫困地区企业坚持发行条件不降低。严格限制钢铁、煤炭企业的IPO和再融资。将考虑市场承受力同时，让新股发行和再融资回到正常状态。3)此前几乎每个交易日均有新股发行申购的情况近日可能会有所改变。根据沪深交易所最新公布的新股发行情况，新股发行或现空档期，接下来的两周，均无新股发行；直到2月28日，沪市才有新股大千生态申购。4)近日场外***已有复苏迹象。从业内了解到，尽管提供优先级资金的银行将杠杆限制在监管要求的1:2以内，但目前可以通过夹层、收益互换、增加通道等多种方式，将杠杆实际放大至最高1:4。

  行业新闻：1)证监会核发12家IPO批文，筹资不超70亿元；2)深交所将深化多层次资本市场建设，持续增强服务国企改革功能；3)监管层喊停基金“直销、代销代办”；4)各地证监局摸底券商资管“跨期平层类”资管产品；5)下周解禁市值达830亿元，为本月最大市值解禁周；6)银行、券商等金融机构火拼股权质押市场，个别客户获得低于5%的优惠；7)委外资金要求私募投顾出20%安全垫，杠杆最高还可以到1:4;8)保监会强调保险资金运用须强监管守底线；9)辽宁自贸区有望今年上半年揭牌；10)天津首套房贷利率门槛调高；11)南京今年要落实稳控房价措施，推动国企混合所有制和多元化改革；12)天津连续召开深化国有企业混改工作专题座谈会；13)天然橡胶价格上涨，轮胎企业集中提价；14)国内煤矿将陆续复工；15)春节后我国首轮成品油调价或搁浅；16)明天系掌控《证券日报》社长被查，报社整改；17)iPhone 8新功能首曝光：18)将配备虹膜识别功能；19)摩拜ofo等被上海约谈：莫让未满12岁孩子骑行共享单车。

  公司新闻：1)曙光股份回复控制权“一女二嫁”：七里港提供协议系伪造或变造；2)埃斯顿2016年拟10转20派2元；3)金盾股份2016年拟10股派发现金股利0.5元；4)东方通2016年拟10转30派1.8元；5)通达动力实控人签署股权转让协议，公司实控人变更；6)万润科技：2016年净利同比增166%；7)达刚路机称东英股权基金被确定为国有股东转让股份之拟受让方；8)世纪游轮称彭建虎大宗交易减持近4700万股，套现逾26亿元；9)山东墨龙延期回复深交所关注函；10)泸天化重组标的资产主要是金融机构部分金融债务；11)乐视网将重新协商重组交易价格，积极推进重组工作。

  二、【PPP证券化加速 关注地方龙头企业】

  春节过后，PPP再次成为市场关注的热点。当前，PPP在加速发展中出现分化的态势也已经显现。日前，有消息称，交易所将设立相应的PPP证券化工作小组，落实专项职责。2月3日，首单PPP资产证券化落地，PPP证券化加速。

  在上述逻辑下，关注PPP项目需要进一步精准化，即关注重要项目(如地方市政、民生工程等)、关注重点企业(地方PPP龙头企业，标杆意义的公司)。

  建议关注：东方园林(002310)、安徽水利(600502)、海航基础(600515)、隧道股份(600820)、成都路桥(002628)等。

  三、【国务院发文推进药品改革 行业结构有望调整】

  国务院印发关于进一步改革完善药品生产流通使用政策的若干意见，明确了我国药品生产、流通、使用三个领域改革方向的顶层设计。

  受益于BE临床基地放开，一致性评价推进进度有望加速，直接利好泰格医药(300347)等CRO企业，同时利好具有优质仿制药品种的企业，如上海医药(601607)。

  随着“两票制”的推行，行业集中度将进一步向大型配送商集中，利好国药一致(000028)等行业龙头。未来用药结构有望逐渐向治疗型药品倾斜，利好丽珠集团(000513)、信立泰(002294)等优质药企。

  四、【智利铜矿罢工叠加需求提升 伦铜大涨创反弹新高】

  受全球最大的智利铜矿罢工和需求提升推动，伦敦期铜大涨。

  海通证券认为，在美国基建需求和我国一带一路战略的推动下，全球铜精矿需求将提升，供需结构逆转将刺激铜价上涨。

  公司方面，江西铜业(600362)、云南铜业(000878)、铜陵有色(000630)等，受益于铜价上涨的业绩弹性大。

  五、【新能源车政策需求齐推动 关注两类股】

  工信部等四部委近日发布新能源车补贴政策调整通知，根据新政，新能源车补贴额度比2016年降低20%，单车补贴额地方不得超过中央的50%。个人购纯电动车补贴至2020年完全取消。

  由于补贴将逐年退坡并最终取消，这将刺激未来几年的潜在消费者提前购买，消费提前将提振新能源车企近期业绩，对股价构成利好。

  投资标的建议从两方面选取，一是新能源车核心零部件及上游材料生产上市公司，如科泰电源(300153)、当升科技(300073)、猛狮科技(002684)；二是与新能源车相关的充电设备相关上市公司如许继电气(000400)。

  六、【纺织服装出口恢复增长 关注订单承接及盈利改善】

  中国纺织品进出口商会日前透露，2017年1月中国纺织品服装出口1656.8亿元，同比增长10.2%。

  海通证券研报显示，纺织制造子板块率先回暖，主要由于：人民币贬值带来出口形势改善；下游客户多为优质品牌商，其中海外龙头品牌由于其全球销售的性质，更广泛享受消费复苏的影响；棉花涨价对提前备货的大型企业来说，成本优势显现。

  强势美元背景下应关注纺企订单承接及盈利改善，如孚日股份(002083)、鲁泰A(000726)。

  七、【特斯拉本月将试生产Model 3 产业链迎爆发机遇】

  特斯拉对供应商表示，该公司计划于2月20日开始试生产Model 3，此举有望缓解外界对其能否在7月生产这款电动汽车的担忧。

  如今特斯拉即将试生产Model 3，或预示着投产时间将超出市场预期。Model 3投产，特斯拉产销量将实现飞跃性提升，产业链将受益。

  A股公司可关注安洁科技(002635)、天汽模(002510)、鸿特精密(300176))。

  八、【水泥玻璃行业淘汰落后产能专项督查启动】

  从环保部获悉，国务院多部门联合启动水泥玻璃行业淘汰落后产能专项督查。水泥玻璃行业是我国典型的供求过剩产业。在2016年地产销售、投资回暖拉动，行业盈利修复明显。供给侧改革大背景下，产能收缩利于供求合理，支撑价格上行。

  国务院启动专项督查行动，叠加环保压力，水泥玻璃行业落后产能淘汰进度力度都有望加大，今年价格走势较为乐观。可关注行业龙头如南玻A(000012)、华新水泥(600801)等。

  九、【1月挖掘机销量大增 行业景气度扩散】

  根据工程机械协会数据，2017 年1月挖掘机销量4548台，同比增长54%。

  各省都公布了今年的投资额，过万亿的不在少数，基建、PPP、矿山和农村建设领域等成主要发力点，工程机械行业回暖有望持续。

  可关注徐工机械(000425)、厦工股份(600815)、中联重科(000157)。

  十、【尿素价格稳步上涨 利好叠加推升行业景气】

  过去一周，国内尿素价格稳步上涨，行业迎来“开门红”。从供需看，主流尿素生产企业节前订单情况较好，库存维持低位，下游需求随春耕备肥逐步提升，尿素企业普遍看涨后市。

  业内认为，尿素行业正迎来多重利好。一是受环保、汽运受限等因素影响，市场供应量及库存低于往年；二是出口关税新政于1月开始实施，尿素出口关税取消，国内尿素出口市场向好；三是行业落后产能逐步淘汰，产能过剩有明显改善。

  行业景气度上行，鲁西化工(000830)、阳煤化工(600691)等尿素生产企业受益明显。

  十一、【多重利好叠加 LNG重卡市场复苏】

  最新数据显示，2017年1月，国内重卡市场共销售各类车辆约8.2万辆，同比增长122%，环比增长9%，创下近6年来1月份的销量新高。随着重卡市场持续回暖，LNG重卡销量也迅速复苏。据行业数据，国内LNG重卡销量增幅自去年上半年由负转正，下半年销量逐月攀升。

  业内认为，LNG重卡市场正迎来多重利好。LNG重卡市场加速回暖，产业链中龙头企业受益明显。

  A股中，广汇能源(600256)是国内经营规模最大的陆基LNG供应商之一；福瑞特装(300228)是国内车船用LNG供气系统主要供应商，LNG气瓶销售已出现好转。

  十二、【美股三大股指连续第二天齐创新高 原油大涨】

  美股上周五收高，主要股指连续第二个交易日创新高。美国总统特朗普关于迅速进行税改革政策的声明提振了市场情绪。欧洲股市受铜价大涨提振收涨，当周周线上升， 但银行股下挫。金价微跌，当周累涨1.2%，OPEC履约减产，上周五油价创一个月新高，美元指数一度涨破101关口，但由于消费者信心指数不及预期，美指高位回落仅涨0.04%报100.71，欧元兑美元跌至逾三周新低。