时报早知道 2013年8月12日

股票王

【今日导读】  
>经济企稳确认　周期与成长“混搭”  
>加快发展节能环保产业意见出台　龙头企业受益  
>国产柔性AMOLED显示屏获突破　产业化有望加速  
>有色表现抢眼　游资大举买入鲁丰股份  

【主编视角】  
>经济企稳确认　周期与成长“混搭”  
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　　上周，统计局公布了一系列宏观数据，其中进出口、工业增加值、发电量、固定资产投资等都超出市场预期，表明经济短期内止跌企稳。据安信证券首席经济学家高善文分析，背后的原因一方面是补库存和存货调整，另一方面是新兴经济体对去年8-9月份量化宽松的吸收已经基本结束。  
　　虽然这两方面带来的经济企稳都没有长期可持续性，但短期的反弹仍是可期，再考虑到政府“稳增长”的思路，这种反弹更具有可操作性。至于长期，目前来看，好坏皆有。利好方面来自发达经济体温和增长对中国这样的新兴经济体的拉动作用及改革红利，利空则源于由于发达经济体的增长利好，带来资本外流和成本上升。  
　　在两者都无法被证实或证伪的情况下，市场风格将倾向周期与成长“混搭”。周期股方面我们坚持7月30日提示的两条思路： 一是行业内将发生大的制度变革，并且这些变革将对行业长期发展产生利好；二是行业内供给收缩，产品价格出现上涨，特别是淡季仍能上涨的。至于成长股，聚焦高确定性和受益在下半年的，如可穿戴设备。  

【投资聚焦】  
>加快发展节能环保产业意见出台　龙头企业受益  
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　　国务院11日发布关于加快发展节能环保产业的意见，其中重点提及推广高效锅炉，提高锅炉自动化控制、燃料品种适应、低温烟气余热深度回收、小型燃煤锅炉高效燃烧等技术水平，加大高效锅炉应用推广力度。此外，要求提高高效电机设计、匹配和关键材料、装备，以及高压变频、无功补偿等控制系统的技术水平。  
　　杭锅股份（002534）为余热锅炉龙头企业，市占率达50%，产品线覆盖天然气发电、化工建材以及冶金行业余热锅炉三类，去年设备落标项目20多个，今年预计将超30个，增速近50%。智光电气（002169）在电机控制与节能领域拥有丰富经验，收入占比过半，近2年公司已先后与7家企业签订能源管理合同，帮助客户进行节能改造。  

>国产柔性AMOLED显示屏获突破　产业化有望加速  
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　　近日，国内第一块彩色柔性AMOLED显示屏研制成功，该产品由华南理工大学国家重点实验室与创维旗下广州新视界光电公司联合开发，利用聚酰亚胺作为柔性衬底，结合新视界公司的最新工艺技术。显示屏尺寸达4.8英寸，厚度100微米，重量不足1克，具有超轻薄、可弯曲折叠、抗冲击等特点，广泛适用于可穿戴式设备等领域。  
　　AMOLED被称为下一代显示技术，相比传统液晶屏具有能耗低、反应速度快、对比度高和视角广等优点，大尺寸和柔性AMOLED是三星、LG等国际大企业重点研发方向。随着柔性AMOLED国产化的突破与加速，行业有望进入高速发展期。A股公司中，深天马A（000050）AMOLED生产线正进行中试；深圳惠程（002168）控股的长春聚明光电已开展聚酰亚胺柔性材料的相关实验研制。
【财经要闻】  
>国开行与河北省政府签署合作备忘录,利好廊坊发展。  
>中国7月汽车销量同比增长9.9%，淡季不淡。  
>中关村拟设自担风险民营银行,政策有望放开。  
>国内钢市再度上行，铁矿石或受益。  
>恒天然两批次奶粉或含双氰胺。  

【独家参考】  
>丁二烯价格触底反弹　齐翔腾达受益  
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　　丁二烯价格最近七日内涨幅超过15%，目前价格为8142元/吨。丁二烯的价格回暖，对于齐翔腾（002408）达构成利好。前期，丁二烯的价格一度跌至7000元/吨的谷底，亏损严重，致使公司总产能为15万吨/年的丁二烯装置全部停产检修。随着价格的回升，有利于齐翔腾达丁二烯的再次开工。同时，公司正在完善和开发氧化脱氢新工艺，如果这项技术工业应用成功，丁二烯的生产成本有望大幅度降低。  

>新赛股份多个投资项目近期投产  
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　　新赛股份（600540）总投资3亿元的新疆双陆矿业年产60万吨煤矿项目10月将正式投产。该项目主要为伊犁新建的两座大型火电厂供煤，不存在市场销路问题，由于运输等成本较低，预计仍有较好的盈利情况。子公司建设的年产20万吨/年优质石英砂深加工项目8月底将投入运行，为公司控股40%的新疆普耀供应原料。而新疆普耀建设的新型镀膜玻璃项目预计将于8月底建设完工，9月进入试生产阶段，产品主要用于外销，预计每年可产生几千万元的利润。另外，公司参股的塔城风电项目去年投产，今年上半年已经给公司带来利润580多万元。这些项目产能的释放将有利于提高公司盈利。公司去年净利3488万元。
【公告淘金】  
>中国汽研（601965）现有办公场所被征收，将获补偿额3.29亿元。被征收土地房屋账面原值1.41亿元。公司去年净利约3亿元。  

>科泰电源（300153）以发行股份及支付现金方式购买岭南股份100%股权，标的资产预估值3.8亿元。岭南股份主营高压、超高压和特种电缆，交易对方承诺2013年净利润不低于3300万元。公司去年净利1332万元。  

>南纺股份（600250）拟4.3亿元向控股股东转让南泰国展51%股权，增值额约1.07亿元，部分用于归还银行借款。此前公司两次挂牌转让南泰国展100%均未征集到受让方。公司一季度亏损4469万元。  

>河北宣工（000923）于近期出售中工国际股票21.08万股获得净利润414万元，占2012年净利润的77%。公司一季度净利润156万元。  

>大地传媒（000719）定向发行股份购买河南省新华书店等4家出版传媒公司并募集资金9.51亿元。标的资产合计预估值28.54亿元，评估增值率46%。购买资产的发行价9.33元/股，募资发行价8.40元/股，公司最新股价9.61元。  

【资金风向】  
>有色表现抢眼　游资大举买入鲁丰股份  
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　　上周，沪深指数继续震荡调整。黄金、稀土永磁等有色板块周涨幅居前。其中，鲁丰股份(002379)上周五涨停报收，并登入龙虎榜。交易数据显示，国泰君安营业部买入2269万元，占当日成交金额的50%。该股一举放量突破一个月来的整理平台和年线压制，至尾盘仍有2万多手大单等待买入，资金追逐热情较高，可关注。  

>连日贴水终结　主力合约收涨1.09%  
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　　9日期指主力合约报收2288.2点，上涨1.09%，升水2个点。当日期指高开震荡，虽然接近午盘休市时大幅跳水，但在公布工业增加值上升，固定投资超预期等利好因素影响下，期指强力拉升，最终收涨。  
　　截至收盘，该合约持仓5.53万手，减仓4953手，相比8日，成交量上升，持仓量减少。期指终于结束多日以来连续贴水状态，现货市场短期有望出现反弹，但是市场长期依旧偏空。  

>强势股融券做空力度明显增强  
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　　上周融资买入额增加27%，融券卖空量减少10%。信息服务连续两月融资买入力度最强，商业贸易融券卖出力度最强。卖出力度最强十股行业集中度不明显，除了3只券商，2只信息服务的高位强势股，其他分属于不同的行业。  

【一周回顾】  
　　上周，先前的热门题材大多回调，在热点清淡的情况下，时报资讯更偏向于紧扣产业政策进行分析解读，为投资者挖掘较稳健的中长线机会。  
　　8月4日，新西兰恒天然乳粉检出毒菌，受污染奶粉流入中国引发行业地震，时报投资聚焦据此分析，认为该事件将打击进口奶粉市场，对国内乳企形成利好，所提示个股西部牧业（300106）四个交易日内有三天涨停，累计涨幅高达40%。  
　　6日，投资聚焦栏目中关注到，我国快递业务量增速已经连续29个月超过50%，而近年电子商务的兴起为物流业带来无限商机，提醒投资者关注物流产业的前景，所提到的个股长江投资（600119），三个连续交易日内的累计涨幅达11.3%。  
　　7日和8日，时报资讯连续两天对稀土行业的前景进行解读，认为国家加大对稀土行业的违法打击，并编制中长期发展规划，将有利于稀土行业整合，对大企业是项利好，连续两天推荐的五矿稀土（000831）、包钢稀土（600111），前者9日盘中触及涨停，后收于9.3%，后者9日涨停。