【万隆早评】指数竟一日创十个月新高（2014-08-06）

股票王

　　1.《美元指数走强 大宗商品齐跌》美东时间上午10点，美国7月ISM非制造业指数创近九年新高，6月工厂订单大幅超预期，两大经济数据公布后，美元延续此前上涨态势。欧元兑美元大跌0.4%，创出9个月新低，达到1.3359.美元指数则大涨0.38%，创10个多月新高，达到81.626.美元指数的上涨对商品具有重要影响，黄金、白银、铜、原油等商品齐跌。

　　「点评」：最近美国美国经济2季度猛增4%，美国CPI年率连续2个月维持在2.1%的高位，工厂订单大幅超预期，美国经济数据非常靓丽，美国经济走强，美国货币政策回归正常化，美联储提前开启升息周期市场预期提升。加息预期将推升美元，加上短期A股稀缺金属上涨幅度较大，市场情绪较高，短期稀缺金属承压。

　　2.《各地密集出台集成电路政策 产业利好加速落地》安徽省出台《关于加快集成电路产业发展的意见》，提出到2017年产业总产值突破300亿元，2020年力争在此基础上翻一番。另外山东省政府日前下发文件，要求加快推进集成电路产业发展。山东省提出，到2015年集成电路产业销售收入突破200亿元，到2020年突破800亿元。建成20-30家集成电路设计中心，重点培育和引进3-5家具有国际先进水平的集成电路芯片制造、封装测试和材料生产企业，建成两个国内有影响力的集成电路产业化基地。

　　「点评」：高端集成电路芯片国外垄断，由于国家信息安全问题倒逼，中央政府已经决定加大核心软硬件的研发，加快高端集成电路芯片国产化替代，对高通开巨额垄断罚单已经表明了这一点。目前全国各地纷纷出台集成电路优惠政策，集成电路推进有望加速。台基股份、长电科技、同方国芯、国民技术

　　3.《第三批移动转售牌照或近期发放》中国电信或于近期发放第三批移动转售牌照，用友软件有望获批。据悉目前用友软件已经成立用友移动通信技术服务有限公司，人员已到位，移动转售业务是公司2014年的重点，主要针对企业用户，用友目前约200万企业用户，未来公司还将与中国电信深度合作。此前已有多家公司获得移动转售牌照，相关转售业务正逐步开展。

　　「点评」：随着电信改革的迅速推进，第一批虚拟运营商170号段已经推出市场，随着新竞争者的不断出现，必然导致资费下降、创新业务不断涌现，除了为牌照商获得增量业务外，也促进了手游、影视、动漫等行业的发展。

　　4.《《通用航空经营许可管理规定》再修订 大幅放松市场准入》近日民航局再次就《通用航空经营许可管理规定》修订稿面向全行业征求意见。目前修订的总体思路和原则性方案已基本达成一致，即进一步大幅放松市场准入，规范市场秩序，同时进一步加大监管力度。在"拓展通航服务领域"上，新增了"电力作业"、"跳伞飞行"等经营项目。

　　「点评」：此前通航改革主要阻力在于军队和民航对航道等资源的争夺，在军队反腐、军工体制改革、资源市场化配置背景下，高级别通用航空研究小组成立，此前阻力重重的通用航空开放有望取得真正突破。近日修订的管理规定大幅放松市场准入，通航改革市场预期进一步增强。四川九洲、贵航股份、中航动控、川大智胜

　　5.《广东将推混合所有制改革　关注先行试点企业》5日，广东省人大召开推进混合所有制经济改革专题调研座谈会，据国资委副主任周兴挺透露，广东将举行全省国企改革发展工作会议，出台相关改革意见并制定具体方案以及实施细则，系统推进混合所有制经济改革。按照计划，今年广东将推进40-50家体制机制创新试点企业，还将组建持股平台并准备成立国有资本运营公司。

　　「点评」：广东一直是国企改革的重点地区之一，不但国企体量大而且优质企业较多，一旦资本运营公司成立，将加速广东国企之间的并购整合、资产证券化，股权变更协商流程在资本运营公司内部完成。